軍工板塊無(wú)疑是今年兩市中最搶眼的板塊之一。而對(duì)市場(chǎng)變化一向敏銳的基金自然不會(huì)錯(cuò)過(guò)這一淘金機(jī)會(huì)。
基金新聞部發(fā)現(xiàn)，基金對(duì)國(guó)防軍工股一直積極調(diào)研，今年年初就開(kāi)始“把脈”。在深交所上市的11只國(guó)防軍工股中，年內(nèi)有7只接受了基金公司的實(shí)地調(diào)研。而在三季度，海特高新、北斗星通、振芯科技和博云新材4只基金又接受了基金調(diào)研。
雖然基金對(duì)調(diào)研后的國(guó)防軍工股并沒(méi)有全部重倉(cāng)，但整體看來(lái)，基金目前對(duì)國(guó)防軍工的重倉(cāng)程度并不低。統(tǒng)計(jì)顯示，29只國(guó)防軍工股中，二季度末共有19只個(gè)股獲得基金重倉(cāng)，共涉及139只基金。
受益國(guó)防軍工股的大漲，重倉(cāng)基金撈金不少，僅三季度就賬面浮盈34.51億元，其中，重倉(cāng)國(guó)防軍工股數(shù)量最多的偏股型基金中郵核心成長(zhǎng)季內(nèi)撈金23.31億元。62只重倉(cāng)國(guó)防軍工股的偏股型基金，三季度平均收益率為15.14%，跑贏同期全部偏股型基金平均12.80%的收益率2.34個(gè)百分點(diǎn)。
基金年內(nèi)積極調(diào)研軍工股
29只國(guó)防軍工股（按申銀萬(wàn)國(guó)分類）中，有11只在深交所上市。據(jù)深交所互動(dòng)易平臺(tái)數(shù)據(jù)顯示，有9只個(gè)股在年內(nèi)接受了機(jī)構(gòu)的實(shí)地調(diào)研，而其中有基金公司參與調(diào)研的個(gè)股有7只。而且調(diào)研從今年年初至今一直持續(xù)進(jìn)行，可見(jiàn)基金對(duì)國(guó)防軍工的調(diào)研熱情很高。具體看來(lái)，僅在三季度就有海特高新、北斗星通、振芯科技和博云新材4只基金接受機(jī)構(gòu)調(diào)研。
北斗星通在8月28日和29日陸續(xù)接待了中歐基金、華商基金等5家基金公司的調(diào)研，其這也是該股年內(nèi)首次接受機(jī)構(gòu)調(diào)研�？烧f(shuō)北斗星通是基金調(diào)研的新寵。WIND資訊數(shù)據(jù)顯示，北斗星通三季度一改前兩個(gè)季度的下跌態(tài)勢(shì)，累計(jì)上漲70.85%，位居29只國(guó)防軍工股漲幅榜第4名，而其一季度和二季度分別累計(jì)下跌8.13%和5.72%。國(guó)慶假期后的3個(gè)交易日，該股股價(jià)繼續(xù)上揚(yáng)，累計(jì)上漲6.61%，位居同類個(gè)股漲幅第6名。但是，今年二季度末并未有基金重倉(cāng)該股。
除找新寵，布局下一季度，也有基金公司對(duì)已經(jīng)調(diào)研過(guò)的軍工股再次調(diào)研，仔細(xì)摸底。比如，振芯科技今年以來(lái)共接受了7次基金公司的實(shí)地調(diào)研，累計(jì)參與調(diào)研基金公司數(shù)量達(dá)15家。其中，華富基金的郭晨和張亮分別于今年1月份和4月份到該公司調(diào)研；銀華基金的陳夢(mèng)舒、周思聰兩人同期均兩次調(diào)研該公司，而國(guó)海富蘭克林基金的徐飛8月21日調(diào)研該公司后，同公司的藺超又于9月10日到訪該公司。WIND資訊數(shù)據(jù)顯示，振芯科技三季度累計(jì)上漲25.11%，年內(nèi)累計(jì)上漲41.20%。不過(guò)，該股在二季度末同樣沒(méi)有基金重倉(cāng)。
雖然調(diào)研熱情頗高，但在持倉(cāng)選擇上，基金公司依舊比較謹(jǐn)慎，接受調(diào)研的7只個(gè)股中，在二季度末被基金重倉(cāng)的僅4只。
除了公募基金，私募基金也積極調(diào)研國(guó)防軍工股。被多家公募基金調(diào)研的振芯科技，也曾接待澤熙投資的調(diào)研，重陽(yáng)投資也曾調(diào)研博云新材。
三季度受益浮盈34億元
雖然基金對(duì)調(diào)研的國(guó)防軍工股持倉(cāng)比較謹(jǐn)慎，但是整體看來(lái)，基金目前對(duì)國(guó)防軍工的重倉(cāng)程度并不低。統(tǒng)計(jì)顯示，29只國(guó)防軍工股中，二季度末共有19只個(gè)股獲得基金重倉(cāng)，共涉及139只基金，其中主動(dòng)管理偏股型基金有62只。
若基金持倉(cāng)未發(fā)生變化，則三季度基金因重倉(cāng)上述國(guó)防軍工股賬面共計(jì)浮盈34.51億元。其中，二季度末被12只基金重倉(cāng)的中國(guó)船舶季內(nèi)為重倉(cāng)基金實(shí)現(xiàn)11.26億元的浮盈，是為基金實(shí)現(xiàn)浮盈最多的國(guó)防軍工股。
從基金層面看，重倉(cāng)7只國(guó)防軍工股的富國(guó)中證軍工指數(shù)分級(jí)基金，是重倉(cāng)國(guó)防軍工股數(shù)量最多的基金。受益軍工板塊的強(qiáng)勢(shì)上漲，
10月8日，該基金凈值達(dá)1.51元，實(shí)現(xiàn)了逾50%的凈值上漲，觸發(fā)上折，成為首只上折的分級(jí)指數(shù)型基金，也是公募基金歷史上第二只觸發(fā)“向上折算”的分級(jí)基金。若從今年4月4日成立算起，該基金實(shí)現(xiàn)上折僅用了半年時(shí)間。
62只重倉(cāng)國(guó)防軍工股的偏股型基金，三季度平均收益率為15.14%，跑贏同期全部偏股型基金平均12.80%的收益率。其中有12只基金季內(nèi)收益率超過(guò)20%，包含位居三季度股基業(yè)績(jī)冠軍的長(zhǎng)信量化（季內(nèi)收益率為32.31%），該基金二季度末重倉(cāng)廣船國(guó)際和成發(fā)科技兩只國(guó)防軍工股。
二季度末，前十大重倉(cāng)股中，有6只都是國(guó)防軍工股的中郵核心成長(zhǎng)，是重倉(cāng)國(guó)防軍工股數(shù)量最多的偏股型基金。該基金二季度末持有國(guó)防軍工股的數(shù)量合2.37億股，三季度其持有的6只國(guó)防軍工股平均上漲34.7%，若基金持倉(cāng)數(shù)量未發(fā)生變動(dòng)，受益國(guó)防軍工股的大漲，三季度該基金累計(jì)賬面浮盈23.31億元。
市場(chǎng)人士認(rèn)為,從資金走向看,軍工股很可能有跨年度行情。在收獲三季度的浮盈的同時(shí)，基金對(duì)于軍工后市行情也普遍看好。前海開(kāi)源中證軍的基金經(jīng)理李東騫認(rèn)為，軍工板塊作為成長(zhǎng)性最為確定的板塊，中長(zhǎng)期仍保持樂(lè)觀。隨著下半年軍工集團(tuán)研究所改制開(kāi)始實(shí)質(zhì)性操作，軍工主題受到市場(chǎng)關(guān)注的程度將會(huì)有增無(wú)減，未來(lái)的幾年都將是軍工行業(yè)的“大年”。中航證券的機(jī)械軍工行業(yè)分析師李軍政在最新研報(bào)中表示，將召開(kāi)的十八屆四中全會(huì)推進(jìn)依法治國(guó)，將從制度上保證軍隊(duì)改革進(jìn)程，對(duì)軍工板塊形成長(zhǎng)期利好。近期國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議明確提出向地方下放通用機(jī)場(chǎng)項(xiàng)目核準(zhǔn)權(quán)限，實(shí)質(zhì)性利好通航板塊。此外，《關(guān)于促進(jìn)北斗衛(wèi)星導(dǎo)航產(chǎn)業(yè)發(fā)展若干政策》目前正按程序報(bào)批，或?qū)⒓ぐl(fā)市場(chǎng)對(duì)衛(wèi)星導(dǎo)航板塊的參與熱情。
